En resumen: Entre 2020 y 2026, siete Leyes de Finanzas sucesivas (NC 730 a NC 737) han reconfigurado profundamente el sistema fiscal marroquí. IS proporcional, prórroga de la CSS (2026-2028), armonización del IVA, revisión del baremo del IR, contabilidad en formato electrónico: cada año ha aportado su lote de reformas estructurales. Este artículo recorre, año por año, las principales evoluciones para que los directivos y expertos contables dispongan de una visión consolidada del camino recorrido.
¿Por qué comprender la cronología de las reformas fiscales?
Desde 2020, Marruecos ha emprendido una reestructuración profunda de su fiscalidad, en aplicación de la ley marco n.° 69-19 adoptada en 2021. Las Jornadas nacionales de la fiscalidad de 2019 fijaron el rumbo: ampliación de la base imponible, simplificación de los tipos impositivos, neutralidad fiscal de las operaciones de reestructuración y digitalización de las obligaciones declarativas.
Cada Ley de Finanzas (LdF) constituye un pilar de esta transformación. Comprender su encadenamiento es indispensable para anticipar las obligaciones futuras y optimizar la estrategia fiscal de su empresa.
Tabla resumen de las reformas 2020-2026
| Año | Nota Circular | Medidas clave |
|---|---|---|
| 2020 | NC 730 | Convergencia IS iniciada, cotización mínima reducida al 0,50 % (el 0,75 % databa de la LdF 2019) |
| 2021 | NC 731 | CSS reintroducida, neutralidad fiscal de las reestructuraciones (Art. 247-XXVIII) |
| 2022 | NC 732 | Supresión de la progresividad IS, concepto de grupo fiscal |
| 2023 | NC 733 | Reforma mayor: IS proporcional 20 %/35 %/40 %, transición 2023-2026, cotización mínima 0,25 % |
| 2024 | NC 735 | Armonización del IVA (10 % / 20 %) y retención en la fuente del IVA, exoneración derechos de registro constitución |
| 2025 | NC 736 | Baremo del IR revisado (tramo exento 40 000 DH, tipo marginal 37 %), retención sobre dividendos fijada según el año de distribución, CNSS mensual |
| 2026 | NC 737 | Tipos IS objetivo alcanzados, CSS prorrogada 2026-2028, contabilidad llevada en formato electrónico (Art. 145-I) |
2020 — NC 730: el punto de partida de la convergencia
La LdF 2020 marcó el inicio de la convergencia progresiva del IS hacia un sistema proporcional. Los tipos múltiples aplicados según tramos de beneficio comenzaron a ser racionalizados.
Cotización mínima reducida al 0,50 %
La elevación de la cotización mínima al 0,75 % de la cifra de negocios databa de la LdF 2019; la LdF 2020 la redujo al 0,50 % para las empresas con beneficios, iniciando el alivio de la presión sobre las empresas rentables y preservando a la vez el rendimiento del IS.
2021 — NC 731: consolidación y neutralidad de las reestructuraciones
La LdF 2021 prolongó las orientaciones de 2020 sin un cambio significativo.
Reintroducción de la CSS
La Contribución social de solidaridad fue instituida por la LdF 2021, únicamente para el año 2021, sobre los beneficios de las sociedades (beneficio neto igual o superior a 1 millón de dírhams) y sobre las rentas de las personas físicas (rendimientos profesionales, agrícolas, salariales e inmobiliarios, al tipo del 1,5 % cuando la renta global neta de impuesto alcanzaba 240 000 dírhams). Presentada como temporal, fue restablecida para 2022, quedando excluidas las rentas salariales e inmobiliarias, y luego prorrogada por las sucesivas leyes de finanzas.
Neutralidad fiscal de las reestructuraciones (Art. 247-XXVIII)
Las operaciones de fusión, escisión y aportación parcial de activos se beneficiaron de un régimen de neutralidad fiscal reforzado. Las plusvalías constatadas durante estas operaciones pueden ser neutralizadas bajo condiciones, incentivando a las empresas a reestructurarse sin coste fiscal inmediato.
2022 — NC 732: supresión de la progresividad y grupo fiscal
Abandono del baremo progresivo del IS
La LdF 2022 suprimió el sistema de baremo progresivo del IS en favor de un tipo proporcional único aplicable a la totalidad del beneficio. Esta medida simplificó considerablemente el cálculo del impuesto para las empresas.
Introducción del concepto de grupo fiscal
El legislador sentó las bases de una fiscalidad de grupo, permitiendo a las holdings y filiales consolidar ciertos aspectos de su imposición. Este concepto, aunque limitado en su primera versión, abrió el camino a una optimización fiscal legítima dentro de los grupos marroquíes.
2023 — NC 733: la reforma mayor
El año 2023 constituye el punto de inflexión decisivo de la década fiscal marroquí. La LdF 2023 implementó las recomendaciones más estructurantes de la ley marco n.° 69-19.
IS proporcional: 20 %, 35 % y 40 %
El sistema proporcional fue instaurado con tres tipos:
- 20 %: tipo de derecho común para las empresas cuyo beneficio neto fiscal no supera los 100 millones de dírhams
- 35 %: para las empresas cuyo beneficio supera los 100 millones de dírhams
- 40 %: reservado a los establecimientos de crédito, Bank Al-Maghrib, la CDG y las empresas de seguros
Se previó un período de transición 2023-2026 para alcanzar progresivamente estos tipos objetivo.
Cotización mínima reducida al 0,25 %
Para las empresas con beneficios, la cotización mínima fue reducida al 0,25 %, una señal fuerte para aliviar la presión fiscal sobre las empresas rentables y fomentar la transparencia contable.
Preparación de la reforma del IVA
Fue la LdF 2024 (NC 735) la que inició la armonización del IVA en torno a dos tipos (10 % y 20 %), suprimiendo los tipos del 7 % y del 14 % según un calendario transitorio fijado por la propia LF 2024 (artículo 247-XXXXI del CGI) y concluido el 1 de enero de 2026. El objetivo: suprimir las exoneraciones injustificadas, reducir el crédito de IVA pendiente y ampliar la base imponible (servicios digitales de los no residentes, retención en la fuente del IVA).
Impuesto sobre la renta: gastos profesionales
La LdF 2023 no modificó el baremo del IR. Reformó la deducción a tanto alzado por gastos profesionales de los asalariados: 35 % cuando la renta bruta anual imponible no supera 78 000 DH, 25 % por encima, con un límite de 35 000 DH al año. La revisión del propio baremo (tramo exento elevado de 30 000 a 40 000 DH, tipo marginal reducido del 38 % al 37 %) llegó con la LdF 2025.
2024 — NC 735: dividendos y derechos de registro
Retención en la fuente sobre dividendos: trayectoria de la LdF 2023, simplificada por la LdF 2025
La trayectoria de reducción de la retención en la fuente sobre los dividendos fue fijada por la LdF 2023: 13,75 % para los beneficios de los ejercicios iniciados a partir del 1 de enero de 2023, 12,5 % para los iniciados a partir del 1 de enero de 2024, quedando los beneficios anteriores sujetos al 15 % y considerándose las distribuciones imputadas a los ejercicios más antiguos. La LdF 2025 simplificó este dispositivo: para los importes distribuidos a partir del 1 de enero de 2025, el tipo depende únicamente del año de distribución, cualquiera que sea el ejercicio de origen de los beneficios, es decir, 12,5 % en 2025, 11,25 % en 2026 y 10 % a partir de 2027.
Exoneración de los derechos de registro en la constitución
Medida estrella para los creadores de empresas: los actos de constitución de sociedades están ahora exonerados de los derechos de registro. Esta exoneración reduce significativamente el coste de creación y refuerza el atractivo de Marruecos para el emprendimiento.
2025 — NC 736: digitalización y CNSS mensual
Facturación electrónica: un marco legal anterior (LdF 2018)
La obligación de dotarse de un sistema informático de facturación resulta del artículo 145-IX del CGI, introducido por la LdF 2018. Afecta a las sociedades sujetas al IS, a las personas físicas sujetas al IR según el régimen del resultado neto real o simplificado y a los sujetos pasivos del IVA, con exclusión de los contribuyentes acogidos a la contribución profesional única (CPU) o al régimen del autoempresario. Sus modalidades (normas técnicas, calendario por sector) se remiten a la vía reglamentaria. Hasta la fecha no se ha publicado ningún texto de aplicación. Consulte nuestra guía de la facturación electrónica en Marruecos.
CNSS: paso a la declaración mensual
Cambio mayor para la gestión social: la declaración CNSS pasó de un ritmo trimestral a mensual a partir de 2025. Esta medida impacta directamente el trabajo del experto contable, que debe adaptar sus procesos de nómina y declaración.
2026 — NC 737: culminación de las reformas
La Ley de Finanzas 2026 marca la culminación de la trayectoria iniciada en 2023.
Tipos IS objetivo alcanzados
Los tipos de transición han terminado: el tipo del 20 % se aplica plenamente a las empresas de derecho común y el tipo del 35 % a las grandes empresas. El sistema está ahora estabilizado.
Prórroga de la CSS (2026-2028)
La Contribución social de solidaridad queda prorrogada para los ejercicios 2026 a 2028 por la Ley de Finanzas 2026. Sigue siendo exigible a las sociedades cuyo beneficio neto sea igual o superior a 1 millón de dírhams y a las personas físicas acogidas al resultado neto real cuyos rendimientos profesionales o agrícolas netos de impuesto alcancen ese mismo umbral, según un baremo proporcional: 1,5 % (1 a 5 M), 2,5 % (5 a 10 M), 3,5 % (10 a 40 M) y 5 % (≥ 40 M). Los contribuyentes afectados deben, por tanto, seguir calculándola y declarándola.
Facturación electrónica: textos de aplicación todavía pendientes
El artículo 145-IX del CGI obliga a las sociedades sujetas al IS, a las personas físicas sujetas al IR según el régimen del resultado neto real o simplificado y a los sujetos pasivos del IVA a dotarse de un sistema informático de facturación que cumpla los criterios técnicos fijados por la administración. Sus modalidades se remiten a la vía reglamentaria: hasta la fecha no se ha publicado ningún texto de aplicación, por lo que no existe ningún umbral ni calendario oficial. La LF 2026 ha impuesto además la llevanza de la contabilidad en formato electrónico (artículo 145-I).
Preguntas frecuentes
¿Cuál es la diferencia entre las NC 730 y NC 733?
La NC 730 (2020) inició la convergencia del IS sin modificar fundamentalmente su estructura. La NC 733 (2023) llevó a cabo la reforma mayor instaurando el IS proporcional a tres tipos (20 %, 35 %, 40 %) y lanzando la transición sobre cuatro años. Es verdaderamente la NC 733 la que rediseñó el panorama fiscal marroquí.
¿La CSS está suprimida en 2026?
No. La LdF 2026 (NC 737) prorroga al contrario la Contribución social de solidaridad para los ejercicios 2026 a 2028. Las sociedades cuyo beneficio neto alcance o supere 1 millón de dírhams, así como las personas físicas acogidas al resultado neto real cuyos rendimientos profesionales o agrícolas netos de impuesto alcancen ese umbral, siguen siendo deudoras de este gravamen, calculado según un baremo proporcional que va del 1,5 % al 5 %. Las declaraciones siguen sujetas a las reglas vigentes en el momento del cierre de cada ejercicio.
